新加坡区块链公司架构问题,我们知多少?
摘要:针对社交媒体题材声称90%的区块链公司架构存在问题,各类质疑和询问引起新加坡业内专家特别关注,此文综合新加坡会计师事务所和税法审计专家反馈,从行业实践和财税角度提出专业意见更正大众误区,引导行业健康发展。 背景:2017年年初,区块链代表项目以太坊(全称:Ethereum Asia Pacific Ltd)和莱特币(全称:Litecoin Foundation Ltd)相继在新加坡设立了公共担保有限公司作为非营利性质的基金会管理其开源项目的全球社群运营,随之诸多代币发行项目纷纷追随类似实践,来新加坡注册注册类似架构,操作代币发行。 相比瑞士基金会的高昂费用,物理距离和运营难度,新加坡非盈性的公共担保有限公司凭借其简洁的治理结构和标准化注册流程,受到全球特别是亚洲区块链项目的热衷,而“基金会”也随之成为代币发行行业的特有产物之一。 行业的迅猛发展,同时也将“区块链咨询”捧成了新加坡年度最大商机。代币发行新兴领域在新加坡虽然受到一定的政策指导和监管,MAS对于非证券类的代币发行也呈现友好,但对于未知领域的细则缺乏,与之配套的专业和金融服务系统仍然存在诸多不确定性因素,这给投机者们创造了机会,也给持牌专业服务商们(公司秘书,财税法审)带来了诸多实践挑战,甚至面临跨越专业尺度的严重考验;强势的市场需求,带动了个别持开放心态的传统专业服务商转型(以DMC和MRI为代表),也吸引了大量缺乏相关资历和专业经验的激进力量进入。各类营销宣传泛滥,缺乏来源考证的“专家资讯”大量流入市面,给不明实情的各类海外项目方带来巨大的未来潜在风险。 行业,监管和相关的专业服务领域都很年轻,对于在这样的环境中从事与代币发行相关的咨询和持牌专业服务商来说,能时刻保持一份“知其所不知”的谦卑心态和专业操守,充分的理解新行业实践的现实问题,用专业经验去分析新现象和新问题,找出未知领域和问题,激发和参与监官方和行业规范制定的讨论,是所有专业从业人员最需要坚持的职业操守,也将给项目方带来最具实践意义的价值。当下的新加坡区块链行业,对于所有专业服务商而言,我们最不需要的就是“定论”,这也是符合新加坡政府政策监管的基本原则。 以下,针对几个热议话题,提出一些基于新加坡监管行业实践和专家探讨的议题现阶段总结,供大家思考: 话题一:代币发行主体到底是用非盈利的“基金会”还是用“一般有限公司”?
换名话说,用非盈利机构进行代币发行的操作,是自我治理多过于他方要求,而脱离区块链行业理解和实践经验,单纯从法制和公司架构层面给出论断和建议,往往都忽略了最重要的一环:行业实践! 话题二:代币发行,用离岸公司控股新加坡主体,还是新加坡主体控股离岸公司? 1. 离岸公司在代币发行结构中的主要作用:隐私保护和税务规划;两种不同控股结构对比如下: 逻辑很简单:用哪个主体发币,则需服从该主体所在国的税务制度;与其股东是否在离岸公司并无关联;在这里,往往会有项目方询问,是否可以用离岸主体直接发币,答案建议参考话题一中的讨论,基本观点一致:自我治理方式的选择,是项目方运营决策。(注:图示架构二中,用离岸主体控股新加坡私人有限公司,新加坡公司银行开户存在极高的被拒风险) 话题三:代币发行完成后,资金流动性问题如何处理不会产生违规?会计工作和审计问题怎么处理? 尽管新加坡银行因无法处理资金来源届定问题,KYC/AML障碍,数字货币相关业务的银行开户仍处在高度敏感状态,但MAS对于金融创新的支持和鼓励,新加坡仍然成为在岸国家中对于数字货币行业最为友好的国际金融中心。代币变现在银行层面遇到的主要问题均无一例外的由来历不明的大额多笔资金入账引起银行预警。在代币发行的后期运营中,需要谨慎对待的四大问题:
|
2018-06-24
2018-11-20
2019-01-10
2019-01-10
2019-01-10
2019-11-14
2019-11-14
2019-11-14
2019-11-13